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“90后”主做螺纹净值翻20倍 他说:得之我幸,失之我命

七禾网 2017-10-27 10:08:31 浏览量:2601

如今,越来越多的“90后”投资者进入市场,有的大刀阔斧,有的谨慎前行,总之,不管采用何种交易方法,能在这个“危机四伏”的市场生存下来并盈利的人,都是厉害的。在七禾网实战排行榜上,“567”这个账户的操作人就是一名“90后”,这个2015年进入期货市场的小伙子,虽然入市时间不算很长,但是经历过大赚大亏的他,已经慢慢走向成熟。

“七禾网实战排行榜”账户——“567”

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567

26岁,成都人,2011年接触股票,2013年做过外汇,2015年开始交易期货。为人随和有原则,曾开发过择时策略,后来意识到未来不在历史中转而研究基本面。目前主做螺纹钢,在七禾网实战排行榜上,他操作的账户“567”累计净值达19.37,累计收益率为1836.73%。

价值和时间是投资者最好的武器

2011年,因家人影响,567开始接触股票,刚开始交易股票的他,什么也不懂,一通乱做,结果当然是以失败告终。2013年,心灰意冷的他砍完了所有仓位,去做了程序员。然而世界就是这么奇妙,567绝望离开之后,股市开始燃起牛市之火,于是他完美的错过了牛市。

正因为如此,在股灾的时候他回来了,因为错过一次,他明白看起来最危险的时候其实最安全,并且他相信价值和时间是投资者最好的武器。所以从2016年开始,他不断加仓股票,主要以价值蓝筹股为主,一直持有到现在,目前收益在40%左右。

得之我幸,失之我命

除了做股票,567还接触了外汇,杠杆高,风险大是众多投资者给外汇市场贴上的标签,而他也在该市场上吃了大苦头。2013年,因为杠杆太高,并且交易平台不规范,567爆仓了,但值得庆幸的是,当时投入的资金小,并没有太大损失。并且因为过早经历爆仓,所以以后无论做什么事,567都会告诉自己一定要守正,放弃那些暴利的机会。

都说只有经历过大赚大亏,才能走向成熟,这次爆仓经历,让567认识到市场不可战胜,认识到自己原来如此渺小,不堪一击。“当我们把视角放大到整个宇宙,整个市场,自己不过是市场和大自然中一粒沙而已。敬畏市场,敬畏自然,我们人类不是征服者,不是统治者,人类不过是大自然的作品,生或死不过是自然规律。在市场中,得之我幸,失之我命。”

投资并不关心过去,它关于未来

2015年,在朋友的带引下,567走上了期货之路。在期货交易上,他主要以中长线为主,在567看来,长期的价格趋势风险更小,长期价值的钱更容易赚。但同时,他也表示,如果受到短期情绪影响,就看不到那么长远,那更不要提什么长期,所以,控制情绪和拥有想象力同样重要。

交易期货之前,567的工作是软件开发,所以此前,他也开发过择时策略,但因为策略表现很一般,没有形成有效的正反馈便放弃了。其实一开始,567想开发出一套有效的策略,永远赚钱。但是,这世界没有永远赚钱的策略,就算开发出一套有效的策略,无论回测多么完美,在某一段时期,这个策略也会进入失效期,而这个失效期到底有多久,历史不会告诉投资者们,于是大家又陷入了优化和开发新策略的循环。“量化策略的优势在于,计算机不会犯错,设定的条件,都会一一执行。但凡事都有两面性,这也是它的缺点,如果没有人脑帮助,策略不会自己进化和适应新变化,没有自我纠错和进化的机制。”567表示,量化策略只能通过历史数据去预测未来的变化,这在计算机的世界里称为概率,在一定的概率下,通过合理的下注可以得到风险回报,只要期望为正,那么策略就有价值。

后来,在研究商品价格的过程中,567发现在某些情况下,市场风险和回报并不对称,市场的价格走势存在必然性,并不是技术指标所指的随机变化。而这些价格走势背后拥有更深层次的逻辑和规律,人脑更容易发现这样的机会。大脑善于推理和演化,它拥有机器没有的想象力。“投资并不关心过去,它关于未来,我们拥有一个千万年自然进化而来的大脑,我相信它比计算机更有优势。计算机强在计算能力,现在是很重要的辅助工具。”

量化之路走不通之后,567继续做主观手工交易,这便涉及到执行力的问题。但是在他看来,执行力是个伪命题,人不是机器,人有思维,行为来自思想,很多问题其实是认知问题。如果不知道也不做,是盲目。如果不知道就做,是冲动。如果知道了不做,是假知道。如果知道了做不好,说明没想清楚,还得继续思考。当真正做到了,才能说明是想清楚了。

人是有情绪的动物,有情绪是因为大脑识别出风险或机会作出的反应,比如看到蛇,会恐惧,看到美食,会有食欲。因此567强调,不需要规避人性,人进化了数万年才有的机制,一定有它存在的道理。如果大脑总是发出错误的信号,只需要教会它什么是危险,什么是机会就好了。

优胜劣汰,剩者为王

不管是量化还是主观,不管是技术面分析还是基本面分析,不管是中长线还是短线,不管是何种交易方法,在期货市场中,首要的目的就是生存。567认为,期货市场是一个生态,一个一个的食物链,任何一类资本都有其生存的空间,优胜劣汰,剩者为王。而要想在期货市场生存,必须要大量阅读和学习。“人的进化在于犯错,有了错误才能调整,才能进化,但犯错的前提是活着,不能犯致命的错误,永远要有下一次犯错的机会。”

在567的回答中,提到比较多的一个词,就是“进化”,市场是变化的,市场也在进化,市场参与者也一样,他说,就像那些非洲草原上的动物,个个都有自己的生存策略,没有哪个是设计出来的,全是进化而来的。在自然选择中,自然会有答案,市场中没有“圣杯”,只有适应者。

对于未来,567没有太多的想法,他说,他依然只是市场中很小的一个参与者,会持续学习,保持谦卑和开放的心态,顺其自然。

【567】账户概况

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“567”账户2015年4月13日在七禾网实战排行榜上注册,2015年8月4日开始交易。该账户初始资金10029.00元,截止到2017年9月19日,账户权益为80063.79元,账户有出入金,累计净利润99332.31元。

【567】累积净值曲线图

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从“567”账户的累积净值曲线图可以看出,该账户前4个月一直没有动静,2015年8月才开始交易,但净值曲线直到2016年9月才开始大幅拉升,最高处净值达25.22,近期有微幅回撤,目前净值为19.37。

567始终认为,风险并不来自于市场,危险的是人们自己,市场是不能控制的,能控制的只有人。“其实绝大多数的情况,我们都可以在由大脑思考后得出最好的行动方案,情绪和失去理性会让结果更糟糕。”

【567】期货品种投资结构

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从“567”账户的成交偏好图可以看出,该账户主要交易螺纹钢,盈利也主要来源于螺纹钢。随着经验的增多,567也会看到一些关联品种的机会,如焦炭和热卷。

从七月起,黑色系悄然走强,螺纹从3000头也不回的冲上4000,创下2013年以来的新高,567也牢牢抓住这波行情,至于螺纹钢接下来会如何走,他表示价格变化会改变人的信仰,从而影响市场行为,目前还没有看到市场主流观点转向的迹象,政策也没有,未来具体走势如何,暂不知道。

【567】每日仓位曲线图


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从“567”的每日仓位曲线图可以看出,该账户的仓位有轻有重。567称,交易仓位对应他对风险的理解,他通常会等待好机会时出手,想好最坏的情况,如果能接受,什么都是合理的,不同的情况会有不同的处理方式。

【567】每月盈亏图

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“567”账户从2015年4月13日展示至今,共计30个月,其中4个月没有交易,盈利16个月。

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